鋅期貨交易操作手冊
鋅期貨交易操作手冊
金屬鋅，化學(xué)符號Zn，原子量為65.4，熔點為419.7℃，沸點907℃。鋅是一種銀白略帶藍(lán)灰色的金屬，其新鮮斷面呈現(xiàn)出有金屬光澤的結(jié)晶形狀。下面由學(xué)習(xí)啦小編為你分享鋅期貨交易操作手冊的相關(guān)內(nèi)容，希望對大家有所幫助。
【交易必備】鋅期貨交易操作手冊
鋅期貨的交易
●限倉制度
限倉是指交易所規(guī)定會員或客戶可以持有的，按單邊計算的某一合約投機(jī)頭寸的最大數(shù)額。
期貨公司會員、非期貨公司會員和客戶的鋅期貨合約在不同時期限倉的具體比例和數(shù)額如下：
●套期保值交易
鋅期貨套期保值交易頭寸分為一般月份(指合約掛牌至交割月前第二月的最后一個交易日)套期保值頭寸和臨近交割月份(指交割月前第一月和交割月份)套期保值頭寸。
申請一般月份套期保值交易頭寸的會員或客戶，應(yīng)當(dāng)填寫《上海期貨交易所一般月份套期保值交易頭寸申請(審批)表》，并提交企業(yè)營業(yè)執(zhí)照副本復(fù)印件、上一年度現(xiàn)貨經(jīng)營業(yè)績、當(dāng)年或下一年度現(xiàn)貨經(jīng)營計劃、與申請?zhí)灼诒Ｖ到灰最^寸相對應(yīng)的購銷合同或其他有效憑證、套期保值交易方案和交易所要求的其他證明材料。一般月份套期保值交易頭寸的申請應(yīng)當(dāng)在該套期保值所涉合約交割月前第二月的最后一個交易日之前提出，逾期交易所不再受理該合約一般月份套期保值交易頭寸的申請。會員或客戶可以一次申請多個合約的一般月份套期保值交易頭寸。
申請臨近交割月份套期保值交易頭寸的會員或客戶，應(yīng)當(dāng)填寫《上海期貨交易所臨近交割月份套期保值交易頭寸申請(審批)表》，并提交交易所要求的證明材料。臨近交割月份套期保值交易頭寸的申請應(yīng)當(dāng)在該套期保值所涉合約交割月前第三月的第一個交易日至交割月前第一月的最后一個交易日之間提出，逾期交易所不再受理該交割月份套期保值交易頭寸的申請。
獲準(zhǔn)套期保值交易頭寸的會員或客戶，應(yīng)當(dāng)在該套期保值所涉合約最后交易日前第三個交易日收市前，按批準(zhǔn)的交易部位和頭寸建倉。套期保值交易頭寸自交割月份第一交易日起不得重復(fù)使用。
鋅期貨的結(jié)算
指根據(jù)交易結(jié)果和交易所有關(guān)規(guī)定對會員交易保證金、盈虧、手續(xù)費、交割貸款及其他還有關(guān)款項進(jìn)行計算、劃撥的業(yè)務(wù)活動。
●日常結(jié)算
交易所在各結(jié)算銀行開設(shè)一個專用的結(jié)算賬戶，用于存放會員保證金及相關(guān)款項;會員須在結(jié)算銀行開設(shè)專用資金賬戶，用于存放保證金及相關(guān)款項。交易所對會員存入交易所專用資金賬戶的保證金實行分帳管理。交易所實行每日無負(fù)債結(jié)算制度，即每日交易結(jié)束后，交易所按當(dāng)日結(jié)算價結(jié)算所有合約的盈虧、交易保證金及手續(xù)費、稅金等費用，對應(yīng)收應(yīng)付的款項實行凈額一次劃轉(zhuǎn)，相應(yīng)增加或減少會員的結(jié)算準(zhǔn)備金。
追加保證金：每日收盤結(jié)束，若結(jié)算后的結(jié)算準(zhǔn)備金小于最低余額的，會員必須于下一交易日8：30之前將資金追加到位。未及時追加到位的，若結(jié)算準(zhǔn)備金余額大于零而低于結(jié)算準(zhǔn)備金最低余額，則禁止開新倉;若結(jié)算準(zhǔn)備金余額小于零，則交易所將按有關(guān)規(guī)定執(zhí)行“強(qiáng)行平倉”。
●交易保證金
交易保證金是指在交易所賬戶中確保合約履行的資金，是已被占用的保證金。
交易所根據(jù)某一期貨合約上市運(yùn)行的不同階段和持倉的不同數(shù)量制定不同的交易保證金收取標(biāo)準(zhǔn)。關(guān)于鋅標(biāo)準(zhǔn)合約保證金收取的具體規(guī)定如下：
鋅期貨合約持倉變化時的交易保證金收取標(biāo)準(zhǔn)
交易過程中，當(dāng)某一期貨合約持倉量達(dá)到某一級持倉總量時，交易所暫不調(diào)整交易所保證金收取標(biāo)準(zhǔn)。當(dāng)日結(jié)算時，若某一期貨合約持倉量達(dá)到某一級持倉總量，則交易所對該合約全部持倉收取與持倉總量相對應(yīng)的交易保證金。保證金不足的，應(yīng)當(dāng)于下一交易日開市前追加到位。
交易所根據(jù)期貨合約上市運(yùn)行的不同階段(臨近交割期)調(diào)整交易保證金的收取標(biāo)準(zhǔn)。
鋅期貨合約上市運(yùn)行不同階段的交易保證金收取標(biāo)準(zhǔn)
漲(跌)停板單邊無連續(xù)報價(以下簡稱單邊市)是指某一期貨合約在某一交易日收盤前5分鐘內(nèi)出現(xiàn)只有停板價位的買入(賣出)申報、沒有停板價位的賣出(買入)申報，或者一有賣出(買入)申報就成交、但未打開停板價位的情況。連續(xù)的兩個交易日出現(xiàn)同一方向的漲(跌)停板單邊無連續(xù)報價情況，稱為同方向單邊市;在出現(xiàn)單邊市之后的下一個交易日出現(xiàn)反方向的漲(跌)停板單邊無連續(xù)報價情況，則稱為反方向單邊市。
當(dāng)某鋅期貨合約在某一交易日(該交易日稱為D1交易日，以下幾個交易日分別稱為D2、D3、D4、D5、D6交易日，D0交易日為D1交易日前一交易日)出現(xiàn)單邊市，則該合約D2交易日漲跌停板幅度調(diào)整為在D1交易日漲跌停板幅度的基礎(chǔ)上增加3個百分點。D1交易日結(jié)算時，該期貨合約交易保證金比例調(diào)整為在D2交易日漲跌停板幅度的基礎(chǔ)上增加2個百分點。如果該期貨合約調(diào)整后的交易保證金比例低于D0交易日結(jié)算時的交易保證金比例，則按D0交易日結(jié)算時該期貨合約交易保證金比例收取。
當(dāng)某鋅期貨合約在D2交易日未出現(xiàn)單邊市，則D3交易日漲跌停板、交易保證金比例恢復(fù)到正常水平。
若D2交易日出現(xiàn)反方向單邊市，則視作新一輪單邊市開始，該日即視為D1交易日，下一日交易保證金和漲跌停板參照D1單邊市相關(guān)規(guī)定執(zhí)行。
若D2交易日出現(xiàn)同方向單邊市，則該期貨合約D3交易日漲跌停板幅度按下述方法調(diào)整為在D1交易日漲跌停板幅度的基礎(chǔ)上增加5個百分點。D2交易日結(jié)算時，該期貨合約交易保證金比例按下述方法調(diào)整為在D3交易日漲跌停板幅度上增加2個百分點。如果該期貨合約調(diào)整后的交易保證金比例低于D0交易日結(jié)算時交易保證金比例，則按D0交易日結(jié)算時該期貨合約的交易保證金比例收取。
若D3交易日未出現(xiàn)單邊市，則D4交易日漲跌停板、交易保證金比例恢復(fù)到正常水平。
若D3交易日出現(xiàn)反方向單邊市，則視作新一輪單邊市開始，該日即視為D1交易日，下一日交易保證金和漲跌停板參照本辦法第十二條規(guī)定執(zhí)行。
若D3交易日期貨合約出現(xiàn)同方向單邊市(即連續(xù)三天達(dá)到漲跌停板)，則當(dāng)日收盤結(jié)算時，該期貨合約的交易保證金仍按照D2交易日結(jié)算時的交易保證金比例收取，并且交易所可以對部分或全部會員暫停出金。
經(jīng)紀(jì)會員向客戶收取的交易保證金不得低于交易所向會員收取的交易保證金。
可能感興趣的相關(guān)文章：
2.期貨交易基本功能
4.白銀期貨怎么操作