資本市場的論文

資本市場的論文

　　資本市場雖然在我國發(fā)展歷史不長，但由于它獨特、有效的機制，正在中國經(jīng)濟中起著越來越重要的作用。下文是學(xué)習(xí)啦小編為大家搜集整理的關(guān)于資本市場的論文的內(nèi)容，歡迎大家閱讀參考!

　　資本市場的論文篇1

　　淺析當(dāng)前資本市場

　　摘要：一直以來，大眾認(rèn)為股票投資類似賭博，靠運氣賺錢，但是作者不這么認(rèn)為。顧本文首先梳理了股票的四個階段，從四個階段判斷買賣點，有依據(jù)的進行股票投資。其次講述股票投資與人性的關(guān)系，從股票投資中可以窺探人性的弱點。然后介紹了消息面與股票投資的關(guān)系，以及對當(dāng)前股票市場的認(rèn)識。

　　關(guān)鍵詞：股票;投資;股本;莊家

　　一、股票的四個階段

　　1、筑底階段

　　股票經(jīng)過長時間下跌之后，就會喪失下跌的動能，開始橫向震蕩發(fā)展，也說明買賣雙方開始步入平衡的狀態(tài)。股票進步底部區(qū)域之后，我們要持續(xù)關(guān)注至少三個方面的內(nèi)容，一是成交量，如果開始逐步連續(xù)放大，就可以追蹤這只股票，而且底部的量能越大越好，在觀察成交量的時候，要辯證的看待成交量，換手率和股本大小的關(guān)系，股本小的，換手率要大一些，股本大的，換手率可以小一些;二是底部持續(xù)的時間，底部持續(xù)的時間越長，后面漲起來的高度就會越高。底部時間的長短，也要結(jié)合股本判斷，股本大的，經(jīng)過一輪換手需要的時間要長一些，所以底部的時間也要長一些，股本小的，經(jīng)過一輪換手所需要的時間也就小，底部橫盤的時間也會小一些;三是底部區(qū)域股價波動的幅度，一般波動幅度在一倍左右，但具體的股票要具體分析。

　　底部區(qū)域是莊家吸籌的最好時機，莊家為了吸籌成本低，會在底部的時候爆出非常不好的消息，使散戶投資者徹底的喪失信心，拋出手中的低價股，也許消息最不好的時候，恰恰是要關(guān)注它的時候。

　　2、拉升階段

　　這個階段的初期，莊家會用拉高突破的方式，清洗獲利盤，拉高突破之后，往往伴隨著股價的回踩，這個回踩的區(qū)域就是最好的買入點。拉升階段的回調(diào)隨時都會發(fā)生，也只有這樣，股價才會一步一步的走高，每次上升的高點都會高于前一次，每次回調(diào)的低點也會越來越高。

　　3、頂部區(qū)域

　　沒有永遠上漲和下跌的股票，當(dāng)股票經(jīng)歷了長時間的上漲之后，會失去上漲的動能，股價開始橫向波動，而且通常這一階段的成交量非常大，股本大的股票，莊家會通過橫向的M頂出貨，對于股本小一些的股票，也有可能倒V字形出貨。頂部區(qū)域，有關(guān)股票的新聞會十分令人興奮，而且他也在成為大家爭相追捧的目標(biāo)，但是我們要十分冷靜客觀的對這個股票后期走勢做出判斷，判斷依據(jù)就是之前提到的這只股票從底部開始的漲幅，上漲的時間，已經(jīng)是否形成背離結(jié)構(gòu)，還有股票是否充分換手。頂部區(qū)域的票，永遠都不要買，因為它離底部區(qū)域太遠，成本高風(fēng)險大。

　　4、下跌階段

　　股價不會長久的在頭部維持，多頭的疲憊和空頭的恐懼會使股價向下突破，股票一旦進入下跌階段，就不會是短期，所以也要客觀理性的看待下跌過程中的每一次反彈，只要處于下跌階段，無論每次反彈的時候消息面是怎么樣的，都不買進該股票。

　　二、股票市場與人性的弱點

　　股票市場上的二八定律：股票市場上，只有20%的投資者是盈利的，80%的投資者是虧損的，這里面的原因可以從人性上的弱點找到答案。一是人性的貪婪和恐懼，很多投資者在底部區(qū)域的時候，因為受到消息面的影響，心生恐懼，就不看好手中持有的低價股，轉(zhuǎn)手就賣給了覬覦他手里籌碼的莊家。當(dāng)股票出去頂部區(qū)域的時候，市場上散布的各種各樣的好消息，就沖昏了投資者的頭腦，消息讓他們覺得這個票，后面還有更大的利潤，于是他們或者加倉或者開始買進這只股價已經(jīng)很高的股票，正中下懷，他們成功的接手了莊家手里的高價股，這樣頂部區(qū)域也就結(jié)束了，股票開始進步下跌階段。

　　二是耐心，做任何事情，都需要付出，需要耐心。一只幾個億的股票的底部大約需要18個月，從底部起來，漲一定的幅度之后的調(diào)整需要3-6個月，可是市場上持有一只股票超過一年的，恐怕都很少。我身邊有很多這樣的例子，剛開始做短線，賺了不少錢，可是因為認(rèn)識不夠，這些錢終歸又還給了市場，之后開始做長線，他覺得自己可以拿一只股票不動，結(jié)果在持有三個月左右，就在上漲前夕，他把這只股票賣了，也許每個人都會經(jīng)歷這樣的階段，才能真正學(xué)到股票的精華。

　　三是克服感性，有部分投資者一旦認(rèn)定某只股票，就覺得它左看右看都是好的，其實是被感性蒙蔽了雙眼，我自己有這樣的經(jīng)歷，買過6只股票，買了他們之后，每天都會重點關(guān)注他們，有的時候明明覺得他量不是很好，可還是會不舍得賣出，或許應(yīng)該用理性思維克服感性毛病。

　　三、對消息面的認(rèn)識

　　股票市場是一個腥風(fēng)血雨的“戰(zhàn)場”，充滿了散戶的血和淚，對于市場的殘酷性要有清醒的認(rèn)識，股市不是提款機。莊家為了迷惑誘騙散戶會使出各種障眼法，放出各種煙幕彈，不論是股評家、機構(gòu)還是媒體，無論其描述的股票的基本面有多好，行業(yè)多有發(fā)展前景，我們唯一要做的就是調(diào)出股票的K線圖，觀其一生，看它有沒有過巨大的漲幅。如果有，那么將它丟棄一旁，屏蔽掉這些噪音。K線圖說明了一切，股市沒有新鮮事，市場上各種消息的本質(zhì)就是讓散戶在低位交出籌碼，在高位接盤。越到最后，市場給你描繪的明天越燦爛，在這個時候，越是需要冷靜的時候，記住，不要去接最后一棒，切忌貪婪，不要賺最后一分錢，貪婪是我們成功的阻礙。

　　同時，莊家充分利用散戶的恐懼心理，利用各種利空消息來打壓股價，甚至跌停。但，事實告訴我們，那些要大漲的股票，拉升前的暴跌反而是買進的最佳位置。眾多的散戶在暴跌中割肉出局，莊家則撿到便宜籌碼，輕松拉升。如果你跟眾多散戶一樣，追漲殺跌，沒有深刻認(rèn)識到漲跌的本質(zhì)，則會歸于平庸，運氣好賺點，運氣不好賠點，無法長期盈利。

　　四、對當(dāng)前股票市場的認(rèn)識

　　當(dāng)前股票市場最重要的特征就是分化，現(xiàn)在已經(jīng)不是靠看指數(shù)做股票投資的時代了，個股與大盤明顯不同步，2013年是創(chuàng)業(yè)板的天下，從個股情況上看，創(chuàng)業(yè)板有三分之一的股票要走第二波了，另外三分之一的股票完成底部要啟動第一波行情，還有三分之一的股票已經(jīng)完成頂部開始進入下跌階段，三種力量的綜合，可以判斷，2014年，創(chuàng)業(yè)板指數(shù)還是要上漲。中小板則與此不同，絕大部分票底部已經(jīng)或者即將構(gòu)筑完成，堅實的底部能夠支撐中小板持續(xù)波段上漲。2014年中小板也會有類似2013年創(chuàng)業(yè)板的表現(xiàn)，但是因為中小板的股票數(shù)量大約是創(chuàng)業(yè)板的兩倍，個股分化更嚴(yán)重，所以中小板的上漲幅度可能要小一些，上漲的時間要長一些。上證指數(shù)是由金融，地產(chǎn)，鋼鐵等權(quán)重股加權(quán)平均得來的，但是這些類型的股票有的在下跌途中，有的剛剛開始下跌，有的正在筑底，所以上證2014的漲幅會很有限。在這種分化的行情里，要重個股輕指數(shù)，要漲的股票可能會隨著指數(shù)調(diào)下來，但是很快就會又創(chuàng)新高。在這種非大牛市的市場環(huán)境下，適宜波段操作。

　　以上是對股票市場的簡單的認(rèn)識，還有很多東西，比如見頂?shù)木唧w跡象，股票漲幅的差異的判斷，以及頂部底部分時圖的辨別等都還不了解，這也是我2014的目標(biāo)，隨時關(guān)注現(xiàn)在股票市場經(jīng)歷的什么，然后記住，等以后發(fā)生同樣的現(xiàn)象的時候，能夠及時憑借經(jīng)驗對市場做出反應(yīng)。(作者單位：四川大學(xué)經(jīng)濟學(xué)院)

　　參考文獻：

　　[1]青木，《青木炒股方略》，廣州：嶺南美術(shù)出版社，1999年2月。

　　[2]青木，《登峰之路》，廣州：廣東經(jīng)濟出版社，2009年6月。

　　[3]江恩著(陳鑫譯)，《江恩華爾街45年》，成都：機械工業(yè)出版社，2010年4月。

　　[4]江恩著(武京麗譯)，《江恩股票走勢探測》，天津：天津社會科學(xué)院出版社，2012年1月。

　　資本市場的論文篇2

　　淺析資本市場舞弊及審計

　　一、上市公司財務(wù)舞弊的動機及手法

　　1、上市公司財務(wù)舞弊的動機

　　(1)為保名而實施財務(wù)舞弊。市場競爭的日趨激烈，使一些原來在競爭中頗具優(yōu)勢的上市公司，由于 管理老套、產(chǎn)品老樣、跟不上時代 發(fā)展的步伐而逐漸失去了優(yōu)勢，失去了市場。為了保住公司昔日殊榮，讓不知情的投資者認(rèn)為自己仍是同行業(yè)中的“大哥大”，于是想盡辦法、賬上生花，人為地將其企業(yè)贏利指標(biāo)抬高。還有一些公司老總出于自己曾經(jīng)是省、市優(yōu)秀企業(yè)家或勞動模范的考慮，為保住自己和公司昔日的殊榮，多報贏利。此外，當(dāng)?shù)胤?經(jīng)濟滑坡時，一些地方政府或部門為保護所謂的本地區(qū)形象，維護“扭虧增盈”業(yè)績，往往有意識地引導(dǎo)企業(yè)虛報利潤，隱瞞虧損。

　　(2)為得利而實施財務(wù)舞弊。股份公司上市，能增強本公司股票的吸引力，形成穩(wěn)定的資本來源，在更大的范圍內(nèi)籌措大量資金。因此，促使股票上市便成為許多公司追逐的目標(biāo)。條件不成熟怎么辦?財務(wù)資料做假便成為其首選捷徑。

　　例如，1997年2月，PT紅光原主要負(fù)責(zé)人為了使公司股票上市，在明知1996年度公司實際虧損5377.8萬元的情況下，決定調(diào)整賬務(wù)，虛增、虛報利潤，欺詐上市。這是為“公”造假、小團體得利的例子。還有的企業(yè)在改制上市過程中，雖然無不打著“為公”的旗號，實質(zhì)上無不同極端的“為私”行為 聯(lián)系在一起。

　　而公司上市之后，造假的腳步是否就停止了呢?答案是否定的。對于那些已經(jīng)上市但經(jīng)營虧損的公司，為了滿足增發(fā)新股或者配股的條件，提高配股價格，達到從資本市場上撈到更多資金的目的，經(jīng)常采用虛增利潤、少報虧損的方法，制造虛假的會計信息，欺騙投資者。

　　(3)為保牌而實施財務(wù)舞弊。按《證券法》規(guī)定，連續(xù)三年虧損的上市公司就會被摘牌，失去在證券市場上籌資的權(quán)利。當(dāng)企業(yè)自身的經(jīng)營狀況難如人愿時，上市公司為了維持或增強企業(yè)融資能力，就會采取從其關(guān)聯(lián)公司轉(zhuǎn)移利潤的辦法，使上市公司利潤虛增，人為地提高該企業(yè)的獲利水平和信用等級。從而使投資者高估其獲利能力和經(jīng)營狀況，增加了金融市場風(fēng)險。

　　2、上市公司實施財務(wù)舞弊的具體手法

　　會計信息實質(zhì)是對企業(yè)經(jīng)營行為的一種數(shù)量化反映：企業(yè)在一定期間內(nèi)發(fā)生一系列經(jīng)營行為，會計對這些行為的結(jié)果進行確認(rèn)、計量、匯總，最終形成財務(wù)報表。上市公司要對會計信息作假，大致有兩種途徑：一類是虛構(gòu)經(jīng)營行為或者有目的地制造非正常交易如關(guān)聯(lián)交易，從而影響企業(yè)會計業(yè)績;另一類則是在經(jīng)濟事實確定的情況下，采用某種非正常的會計手段進行歪曲反映，產(chǎn)生誤導(dǎo)信息。

　　上述兩種類型中，后者由于受到會計制度一定程度的制約，操縱會計信息的空間有限，而第一種則空間大得多，往往可以使上市公司的目的“一步到位”，其中又當(dāng)數(shù)“虛構(gòu)經(jīng)營行為”的“效果”最明顯，性質(zhì)也最為惡劣。下面將主要分析第一種類型的造假手法。

　　(1)虛構(gòu)經(jīng)營行為。最常見的就是虛構(gòu)交易，增加銷售收入或其他收益，同時虛增資產(chǎn)。這類方式往往需要偽造經(jīng)濟 合同、銀行賬單、稅務(wù)發(fā)票、海關(guān)報關(guān)單等一系列法律憑證，它不僅違反了會計法規(guī)，更是對《合同法》、《稅法》等重要經(jīng)濟法規(guī)的公然蔑視和挑釁，是性質(zhì)嚴(yán)重的經(jīng)濟犯罪行為。

　　(2)關(guān)聯(lián)交易方式。在第一類型中，做假公司除了虛構(gòu)經(jīng)濟行為外，更多的是通過與關(guān)聯(lián)方進行特殊交易，比如債務(wù)重組、資產(chǎn)置換、非貨幣交易等方式以達到操縱業(yè)績的目的。

　　出于正常經(jīng)營需要的關(guān)聯(lián)交易本來無可厚非，早先法規(guī)對此也無過多限制，但近年越來越多的上市公司借交易之名，行操縱利潤之實，使得關(guān)聯(lián)交易成為向眾多績差企業(yè)輸送利潤的臍帶。每到年末，上市公司借助關(guān)聯(lián)交易進行“突擊重組”成為國內(nèi)證券市場的一大景觀。

　　至于利用一些特殊會計手段歪曲反映企業(yè)經(jīng)營情況、操縱會計信息，則顯得更隱蔽，也更“專業(yè)化”。這類方式在國外會計舞弊案件中更為多見。

　　3、上市公司財務(wù)舞弊屢禁不止的原因分析

　　(1)市場規(guī)則不健全。我國1990年12月上海證券交易所成立，三年以后的1993年12月29日《公司法》才正式出臺，八年以后也就是1998年12月29日《證券法》才正式出臺，而有關(guān)《證券法》的實施細則和司法解釋至今仍未面世。盡管目前我們也有一些行政法規(guī)，如《股票發(fā)行與交易管理暫行條例》、《禁止證券欺詐行為辦法》、《公開發(fā)行股票公司信息披露實施細則》、《公開發(fā)行股票公司信息披露內(nèi)容與格式準(zhǔn)則》，等等，但從實際執(zhí)行的效果來看，仍存在著較為嚴(yán)重的缺陷。一是法規(guī)出臺嚴(yán)重滯后于 實踐的發(fā)展，立法似乎更多地是被動、消極地“堵窟窿”，缺乏預(yù)見性和超前性。二是法律法規(guī)的條文較粗糙。很多實際應(yīng)強制披露會計信息的規(guī)定未列在其中，且披露的間隔太長，僅有中報和年報。三是法律法規(guī)的可操作性不強且執(zhí)行不力，特別突出地體現(xiàn)在對違法者打擊制裁不力。四是我國現(xiàn)行的會計準(zhǔn)則仍有不少缺陷和漏洞，突出地體現(xiàn)在不能真實準(zhǔn)確地反映企業(yè)的財務(wù)狀況和經(jīng)營成果。

　　(2)誠信 環(huán)境遭污染。市場經(jīng)濟說到底是信用經(jīng)濟，信用是一切經(jīng)濟活動的基礎(chǔ)。在市場經(jīng)濟條件下，從最初的交換到擴大了的市場關(guān)系，都是以信用為基礎(chǔ)原則的。對于上市公司來說，財務(wù)信用首先是個有限的經(jīng)濟資源，在某種意義上，財務(wù)信用就是上市公司目的的 保險箱。有些上市公司不惜以信用不代價，公然違背信用原則，不僅造成財務(wù)混亂，而且自行喪失了賴以生存發(fā)展的有限資源。信用缺失在我國上市公司中已是一個十分嚴(yán)重的問題，面廣量大、影響惡劣、后果嚴(yán)重。它不僅涉及到上市過程，而且涉及到上市以后的經(jīng)營管理、資產(chǎn)配置、資金運用、利潤分配、信息披露等方方面面。

　　(3)公司治理結(jié)構(gòu)不完善。在我國的上市公司中，普遍存在著“一股獨大”的現(xiàn)象。不僅是國有企業(yè)改制公司如此，就是一些新上市的民營企業(yè)也有類似的問題。國有股“一股獨大”和國有股代表人長期虛化，造成許多上市公司存在治理結(jié)構(gòu)不完善的問題，產(chǎn)生股東與代理人的角色錯位。

　　二、上市公司財務(wù)舞弊的治理：一般分析

　　1、抓緊市場規(guī)則的完善

　　例如，制定單獨的《信息披露法》或是抓緊《證券法》實施細則的出臺。特別是對于涉及到證券市場命脈和基石的問題，應(yīng)當(dāng)機立斷，抓緊解決。另外，可考慮加大強制披露會計信息的頻率，如季報甚至月報。為了減少披露成本，還可以對報表進行適當(dāng)簡化。完善市場規(guī)則，還要充分考慮到可操作性，特別是對違法行為的有效打擊和震懾上。

　　2、建立誠信的經(jīng)濟秩序

　　首先，誠信應(yīng)該是全 社會的誠信。政府、企業(yè)管理層和上市公司財會人員，都要遵循誠信規(guī)則，特別是各級領(lǐng)導(dǎo)應(yīng)率先身體力行。一個失去誠信的資本市場，是沒有發(fā)展前途的。如果坑蒙拐騙能出效益、假賬能出成績、數(shù)字能出領(lǐng)導(dǎo)，那么資本市場休矣。其次，建立上市公司信用評級機制。這種評定并不局限于贏利能力，也不只是PT和ST的劃分，而是著重于上市公司的公眾 信譽，其中包括上市公司是否真實使用募集資金，信息披露中是否有公眾疑點，以及中介機構(gòu)保留意見出現(xiàn)的頻率等等。

　　3、完善公司內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)

　　完善公司治理結(jié)構(gòu)要求理順委托方和代理方的利益關(guān)系，解決國有股產(chǎn)權(quán)主體虛位問題;通過權(quán)力分配、權(quán)力制衡和信息披露等機制，在公司內(nèi)部控制機制上減少 會計造假的風(fēng)險。在制衡代理方和大股東在會計信息上的權(quán)力方面，除了建立上市公司獨立董事制度和 審計委員會制度外，還應(yīng)加快會計 管理體制改革，減少會計造假的機會。“會計委派制”就是會計 職業(yè) 社會化的一種有益嘗試。

　　4、加大處罰力度

　　針對中介機構(gòu)普遍存在的責(zé)任心不強、風(fēng)險意識淡薄、執(zhí)業(yè) 工作粗糙等問題，加強對中間機構(gòu)的外部監(jiān)管仍然是政府主管部門的重要工作。中介機構(gòu)自身要本著對廣大投資者負(fù)責(zé)的態(tài)度，不斷提高自己的職業(yè)道德素質(zhì)和執(zhí)業(yè)水平;同時中介機構(gòu)的主管部門要真正擔(dān)負(fù)起約束中介機構(gòu)行為的責(zé)任，一旦中介機構(gòu)出現(xiàn)有違職業(yè)道德或失職的行為，管理部門決不能姑息遷就，應(yīng)加大處罰力度。

　　三、上市公司財務(wù)舞弊的治理：具體分析

　　我國上市公司最常見的財務(wù)舞弊手法就是利用關(guān)聯(lián)交易操縱企業(yè)的財務(wù)狀況和經(jīng)營成果，進行利潤包裝。因此，對上市公司關(guān)聯(lián)交易的治理便構(gòu)成財務(wù)舞弊治理的重要方面。

　　1、關(guān)聯(lián)交易披露要求

　　(1)關(guān)聯(lián)交易按照重要性原則分情況處理。第一，零星的關(guān)聯(lián)交易，如果對企業(yè)財務(wù)狀況和經(jīng)營成果影響較小的或幾乎沒有影響的，可以不予披露;第二，對企業(yè)財務(wù)狀況和經(jīng)營成果有影響的關(guān)聯(lián)方交易，如果屬于重大交易(主要指金額較大的，如銷售給關(guān)聯(lián)方產(chǎn)品的銷售收入占本企業(yè)銷售收入10%以上)，應(yīng)當(dāng)分別關(guān)聯(lián)方以及交易類型披露，但以不影響會計報表閱讀者正確理解企業(yè)財務(wù)狀況、經(jīng)營成果為前提。

　　(2)在企業(yè)與關(guān)聯(lián)方發(fā)生交易的情況下，企業(yè)應(yīng)當(dāng)在會計報表附注中披露關(guān)聯(lián)方關(guān)系的性質(zhì)、交易類型及其交易要素。這些要素一般包括：第一，交易的金額或相應(yīng)比例。在披露時要求披露兩年期的比較數(shù)據(jù)，兩年期的比較數(shù)據(jù)是指各期的實際發(fā)生額或各期實際發(fā)生額占該交易金額的比例;第二，未結(jié)算項目的金額或相應(yīng)比例。在披露時要求披露至本期期未止的關(guān)聯(lián)方交易累計未結(jié)算的金額或相應(yīng)比例，不需要披露本期發(fā)生額;第三，定價政策，包括沒有金額或沒有象征性金額的交易;第四，關(guān)聯(lián)方之間簽訂的交易協(xié)議或 合同的主要內(nèi)容、交易總額以及當(dāng)期的交易數(shù)量及金額。

　　2、關(guān)聯(lián)交易的審計

　　注冊會計師應(yīng)當(dāng)實施專門審計程序以識別關(guān)聯(lián)方，識別有關(guān)交易是否為關(guān)聯(lián)方交易，并在此基礎(chǔ)上審查關(guān)聯(lián)方交易，確定關(guān)聯(lián)方交易是否已作適當(dāng)?shù)挠涗浐团?，以提高會計信息的可信性。注冊會計師?yīng)當(dāng)采取以下這些專門的審計程序。

　　(1)獲取、復(fù)核被審計單位提供的關(guān)聯(lián)方清單，并實施以下審計程序，以識別關(guān)聯(lián)方，確定關(guān)聯(lián)方關(guān)系的性質(zhì)：第一，了解被審計單位各組成部分及其相互關(guān)系、管理當(dāng)局的職責(zé)分工，評價其識別和處理關(guān)聯(lián)方及其交易的程序。第二，查閱前期的審計工作底稿。第三，查閱主要投資者、關(guān)鍵管理人員名單。第四，詢問主要投資者個人、關(guān)鍵管理人員和與其相關(guān)的其他單位的關(guān)系。第五，了解與主要投資者個人、關(guān)鍵管理人員關(guān)系密切的家庭成員和與其相關(guān)的其他單位的關(guān)系。第六，查閱股東大會、董事會會議及其他重要會議記錄。第七，詢問其他注冊會計師及前任注冊會計師。第八，審核所審計會計期間被審計單位的重大投資業(yè)務(wù)及資產(chǎn)重組方案。第九，檢查企業(yè)所得稅申報資料及報送政府機構(gòu)、證券交易所等的其他相關(guān)資料。

　　(2)實施以下專門審計程序，以識別有關(guān)交易是否為關(guān)聯(lián)交易：

　　第一，查閱股東大會、董事會會議及其他重要會議記錄，詢問管理當(dāng)局有關(guān)重大交易的授權(quán)情況。該程序主要用于測試被審計單位關(guān)于關(guān)聯(lián)及其交易的授權(quán)、批準(zhǔn)等內(nèi)部控制制度是否存在、健全并有效執(zhí)行;同時，也有助于識別部分重大的關(guān)聯(lián)方交易的存在與否。第二，了解被審計單位與其主要客戶、供應(yīng)商和債權(quán)人、債務(wù)人的交易性質(zhì)與范圍。注冊會計師對這些事項的了解是為了發(fā)現(xiàn)未予披露的關(guān)聯(lián)方交易線索。該程序有助于注冊會計師識別在商品購銷及資金借貸中形成的關(guān)聯(lián)方交易。第三，了解是否存在已經(jīng)發(fā)生但未進行會計處理的交易。因為對接受或提供產(chǎn)品與勞務(wù)業(yè)務(wù)若未作會計處理，其中可能忽略、遺漏或隱藏此類交易的實質(zhì)是關(guān)聯(lián)方交易這一事實。第四，查閱會計記錄中數(shù)額較大的、異常的及不經(jīng)常發(fā)生的交易或金額，尤其是資產(chǎn)負(fù)債表日前后確認(rèn)的交易。第五，審閱有關(guān)存款、借款的詢證函和貸款證，檢查是否存在擔(dān)保關(guān)系。注冊會計師應(yīng)通過對有關(guān)存款、借款詢證函的審閱，證實被審計單位對這些款項的記錄的真實性，以識別那些名為存款或借款，實為關(guān)聯(lián)方購銷交易的事項。在審閱時還應(yīng)關(guān)注被審計單位和有擔(dān)保關(guān)系的其他單位之間進行的交易是否為關(guān)聯(lián)方交易。

　　(3)實施以下必要審計程序，以確定關(guān)聯(lián)交易是否已作適當(dāng)記錄：

　　第一，詢問管理當(dāng)局，以了解關(guān)聯(lián)方交易的目的及定價政策。注冊會計師對關(guān)聯(lián)方交易目的的了解程度通常應(yīng)達到使注冊會計師能夠充分理解該交易對被審計單位生產(chǎn)經(jīng)營的影響程度為止。第二，檢查有關(guān)發(fā)票、協(xié)議、合同以及其他有關(guān)文件。這有助于證實關(guān)聯(lián)方交易的實質(zhì)與形式是否相符、協(xié)議數(shù)量與實際數(shù)量是否相符。第三，確定有關(guān)交易是否已獲股東大會、董事會或相關(guān)機構(gòu)及管理人員批準(zhǔn)。若未獲批準(zhǔn)，一方面說明該交易的合法性、合規(guī)性有問題，另一方面也反映出被審計單位相關(guān)內(nèi)部控制制度薄弱。則注冊會計師不僅要審核該筆交易的披露情況，而且要重新評價相關(guān)內(nèi)部控制制度，擴大審閱范圍。第四，檢查會計報表中關(guān)聯(lián)方交易金額及相關(guān)信息披露的合理性。第五，核對關(guān)聯(lián)方之間同一時點的賬戶余額，必要時與其他注冊會計師溝通，核實關(guān)聯(lián)方某特殊的、重要的、有代表性的關(guān)聯(lián)交易。這有助于發(fā)現(xiàn)那些存在虛假記錄的關(guān)聯(lián)方交易。第六，檢查有關(guān)抵押、質(zhì)押品的價值及可流通性。若發(fā)現(xiàn)有抵押、質(zhì)押品的價值與實際價值不待或可轉(zhuǎn)換性差等情況，注冊會計師應(yīng)對這類交易的對象做重點檢查，以確定交易對象是否為關(guān)聯(lián)方、相互之間的交易是否為關(guān)聯(lián)方交易。 整理。