公司法中的境外上市規(guī)定

公司法中的境外上市規(guī)定

　　境外上市是國(guó)內(nèi)股份有限公司向境外投資者發(fā)行股票,并在境外證券交易所公開(kāi)上市的行為。當(dāng)前中國(guó)企業(yè)尋求境外上市的規(guī)模不斷擴(kuò)大,上市地點(diǎn)不斷增多。下面小編給大家介紹公司法中的境外上市規(guī)定。

　　《中華人民共和國(guó)公司法》

　　第一百五十五條經(jīng)國(guó)務(wù)院證券管理部門(mén)批準(zhǔn)，公司股票可以到境外上市，具體辦法由國(guó)務(wù)院作出特別規(guī)定。

　　《國(guó)務(wù)院關(guān)于股份有限公司境外募集股份及上市的特別規(guī)定》

　　第一條為適應(yīng)股份有限公司境外募集股份及境外上市的需要，根據(jù)《中華人民共和國(guó)公司法》第八十五條、第一百五十五條，制定本規(guī)定。

　　第二條股份有限公司經(jīng)國(guó)務(wù)院證券委員會(huì)批準(zhǔn)，可以向境外特定的、非特定的投資人募集股份，其股票可以在境外上市。

　　本規(guī)定所稱境外上市，是指股份有限公司向境外投資人發(fā)行的股票，在境外公開(kāi)的證券交易場(chǎng)所流通轉(zhuǎn)讓。

　　第三條股份有限公司向境外投資人募集并在境外上市的股份(以下簡(jiǎn)稱境外上市外資股)，采取記名股票形式，以人民幣標(biāo)明面值，以外幣認(rèn)購(gòu)。

　　境外上市外資股在境外上市，可以采取境外存股證形式或者股票的其他派生形式。

　　第四條國(guó)務(wù)院證券委員會(huì)或者其監(jiān)督管理執(zhí)行機(jī)構(gòu)中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)，可以與境外證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)達(dá)成諒解、協(xié)議，對(duì)股份有限公司向境外投資人募集股份并在境外上市及相關(guān)活動(dòng)進(jìn)行合作監(jiān)督管理。

　　第五條股份有限公司向境外投資人募集股份并在境外上市，應(yīng)當(dāng)按照國(guó)務(wù)院證券委員會(huì)的要求提出書(shū)面申請(qǐng)并附有關(guān)材料，報(bào)經(jīng)國(guó)務(wù)院證券委員會(huì)批準(zhǔn)。

　　第六條國(guó)有企業(yè)或者國(guó)有資產(chǎn)占主導(dǎo)地位的企業(yè)按照國(guó)家有關(guān)規(guī)定改建為向境外投資人募集股份并在境外上市的股份有限公司，以發(fā)起方式設(shè)立的，發(fā)起人可以少于5人;該股份有限公司一經(jīng)成立，即可以發(fā)行新股。

　　第七條向境外投資人募集股份并在境外上市的股份有限公司(以下簡(jiǎn)稱公司)向境內(nèi)投資人發(fā)行的股份(以下簡(jiǎn)稱內(nèi)資股)，采取記名股票形式。

　　第八條經(jīng)國(guó)務(wù)院證券委員會(huì)批準(zhǔn)的公司發(fā)行境外上市外資股和內(nèi)資股的計(jì)劃，公司董事會(huì)可以作出分別發(fā)行的實(shí)施安排。

　　公司依照前款規(guī)定分別發(fā)行境外上市外資股和內(nèi)資股的計(jì)劃，可以自國(guó)務(wù)院證券委員會(huì)批準(zhǔn)之日起15個(gè)月內(nèi)分別實(shí)施。

　　第九條公司在發(fā)行計(jì)劃確定的股份總數(shù)內(nèi)，分別發(fā)行境外上市外資股和內(nèi)資股的，應(yīng)當(dāng)分別一次募足;有特殊情況不能一次募足的，經(jīng)國(guó)務(wù)院證券委員會(huì)批準(zhǔn)，也可以分次發(fā)行。

　　第十條公司發(fā)行計(jì)劃確定的股份未募足的，不得在該發(fā)行計(jì)劃外發(fā)行新股。公司需要調(diào)整發(fā)行計(jì)劃的，由股東大會(huì)作出決議，經(jīng)國(guó)務(wù)院授權(quán)的公司審批部門(mén)核準(zhǔn)后，報(bào)國(guó)務(wù)院證券委員會(huì)審批。

　　公司增資發(fā)行境外上市外資股與前一次發(fā)行股份的間隔期間，可以少于12個(gè)月。

　　第十一條公司在發(fā)行計(jì)劃確定的股份總數(shù)內(nèi)發(fā)行境外上市外資股，經(jīng)國(guó)務(wù)院證券委員會(huì)批準(zhǔn)，可以與包銷(xiāo)商在包銷(xiāo)協(xié)議中約定，在包銷(xiāo)數(shù)額之外預(yù)留不超過(guò)該次擬募集境外上市外資股數(shù)額15%的股份。預(yù)留股份的發(fā)行，視為該次發(fā)行的一部分。

　　第十二條公司分別發(fā)行境外上市外資股和內(nèi)資股的計(jì)劃，應(yīng)當(dāng)在公司各次募集股份的招股說(shuō)明材料中全面、詳盡披露。對(duì)已經(jīng)批準(zhǔn)并披露的發(fā)行計(jì)劃進(jìn)行調(diào)整的，必須重新披露。

　　第十三條國(guó)務(wù)院證券委員會(huì)會(huì)同國(guó)務(wù)院授權(quán)的公司審批部門(mén)，可以對(duì)公司章程必備條款作出規(guī)定。

　　公司章程應(yīng)當(dāng)載明公司章程必備條款所要求的內(nèi)容;公司不得擅自修改或者刪除公司章程中有關(guān)公司章程必備條款的內(nèi)容。

　　第十四條公司應(yīng)當(dāng)在公司章程中載明公司的營(yíng)業(yè)期限。公司的營(yíng)業(yè)期限，可以為永久存續(xù)。

　　第十五條公司章程對(duì)公司及其股東、董事、監(jiān)事、經(jīng)理和其他高級(jí)管理人員具有約束力。

　　公司及其股東、董事、監(jiān)事、經(jīng)理和其他高級(jí)管理人員均可以依據(jù)公司章程主張權(quán)利，提出仲裁或者提起訴訟。

　　本條第一款、第二款所稱其他高級(jí)管理人員包括公司財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人、董事會(huì)秘書(shū)和公司章程規(guī)定的其他人員。

　　第十六條依法持有境外上市外資股、其姓名或者名稱登記在公司的股東名冊(cè)上的境外投資人，為公司的境外上市外資股股東。

　　境外上市外資股的權(quán)益擁有人可以依照境外上市外資股股東名冊(cè)正本存放地或者境外上市地的法律規(guī)定，將其股份登記在股份的名義持有人名下。

　　境外上市外資股股東名冊(cè)為證明境外上市外資股股東持有公司股份的充分證據(jù);但是有相反證據(jù)的除外。

　　第十七條依據(jù)本規(guī)定第四條所指的諒解、協(xié)議，公司可以將境外上市外資股股東名冊(cè)正本存放在境外，委托境外代理機(jī)構(gòu)管理;公司應(yīng)當(dāng)將境外代理機(jī)構(gòu)制作的境外上市外資股股東名冊(cè)的副本備置于公司的住所。受委托的境外代理機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)隨時(shí)保證境外上市外資股股東名冊(cè)正本、副本的一致性。

　　第十八條境外上市外資股股東名冊(cè)正本的更正需要依據(jù)司法裁定作出的，可以由名冊(cè)正本存放地有管轄權(quán)的法院裁定。

　　第十九條境外上市外資股股東遺失股票，申請(qǐng)補(bǔ)發(fā)的，可以依照境外上市外資股股東名冊(cè)正本存放地的法律、證券交易場(chǎng)所規(guī)則或者其他有關(guān)規(guī)定處理。

　　第二十條公司召開(kāi)股東大會(huì)，應(yīng)當(dāng)于會(huì)議召開(kāi)45日前發(fā)出書(shū)面通知，將會(huì)議擬審議的事項(xiàng)以及會(huì)議日期和地點(diǎn)告知所有在冊(cè)股東。

　　擬出席股東大會(huì)的股東應(yīng)當(dāng)于會(huì)議召開(kāi)20日前，將出席會(huì)議的書(shū)面回復(fù)送達(dá)公司。書(shū)面通知和書(shū)面回復(fù)的具體形式由公司在公司章程中作出規(guī)定。

　　第二十一條公司召開(kāi)股東大會(huì)年會(huì)，持有公司有表決權(quán)的股份5%以上的股東有權(quán)以書(shū)面形式向公司提出新的提案，公司應(yīng)當(dāng)將提案中屬于股東大會(huì)職責(zé)范圍內(nèi)的事項(xiàng)，列入該次會(huì)議的議程。

　　第二十二條公司根據(jù)股東大會(huì)召開(kāi)前20日時(shí)收到的書(shū)面回復(fù)，計(jì)算擬出席會(huì)議的股東所代表的有表決權(quán)的股份數(shù)。擬出席會(huì)議的股東所代表的有表決權(quán)的股份數(shù)達(dá)到公司有表決權(quán)的股份總數(shù)1/2的，公司可以召開(kāi)股東大會(huì);達(dá)不到的，公司應(yīng)當(dāng)于5日內(nèi)將會(huì)議擬審議的事項(xiàng)、會(huì)議日期和地點(diǎn)以公告形式再次通知股東，經(jīng)公告通知，公司可以召開(kāi)股東大會(huì)。

　　第二十三條公司的董事、監(jiān)事、經(jīng)理和其他高級(jí)管理人員對(duì)公司負(fù)有誠(chéng)信和勤勉的義務(wù)。

　　前款所列人員應(yīng)當(dāng)遵守公司章程，忠實(shí)履行職務(wù)，維護(hù)公司利益，不得利用在公司的地位和職權(quán)為自己謀取私利。

　　第二十四條公司應(yīng)當(dāng)聘用符合國(guó)家有關(guān)規(guī)定的、獨(dú)立的會(huì)計(jì)師事務(wù)所，審計(jì)公司的年度報(bào)告，并復(fù)核公司的其他財(cái)務(wù)報(bào)告。

　　公司應(yīng)當(dāng)向其聘用的會(huì)計(jì)師事務(wù)所提供有關(guān)資料和答復(fù)詢問(wèn)。

　　公司聘用會(huì)計(jì)師事務(wù)所的聘期，自公司本次股東年會(huì)結(jié)束時(shí)起至下次股東年會(huì)結(jié)束時(shí)止。

　　第二十五條公司解聘或者不再續(xù)聘會(huì)計(jì)師事務(wù)所，應(yīng)當(dāng)事先通知會(huì)計(jì)師事務(wù)所，會(huì)計(jì)師事務(wù)所有權(quán)向股東大會(huì)陳述意見(jiàn)。

　　會(huì)計(jì)師事務(wù)所提出辭聘的，應(yīng)當(dāng)向股東大會(huì)說(shuō)明公司有無(wú)不當(dāng)情事。

　　第二十六條公司聘用、解聘或者不再續(xù)聘會(huì)計(jì)師事務(wù)所由股東大會(huì)作出決定，并報(bào)中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)備案。

　　第二十七條公司向境外上市外資股股東支付股利以及其他款項(xiàng)，以人民幣計(jì)價(jià)和宣布，以外幣支付。公司所籌集的外幣資本金的結(jié)匯和公司向股東支付股利以及其他款項(xiàng)所需的外幣，按照國(guó)家有關(guān)外匯管理的規(guī)定辦理。

　　公司章程規(guī)定由其他機(jī)構(gòu)代為兌換外幣并付給股東的，可以依照公司章程的規(guī)定辦理。

　　第二十八條公司所編制的向境內(nèi)和境外公布的信息披露文件，內(nèi)容不得相互矛盾。

　　分別依照境內(nèi)、境外法律、法規(guī)、證券交易場(chǎng)所規(guī)則的規(guī)定，公司在境內(nèi)、境外或者境外不同國(guó)家和地區(qū)披露的信息有差異的，應(yīng)當(dāng)將差異在有關(guān)的證券交易場(chǎng)所同時(shí)披露。

　　第二十九條境外上市外資股股東與公司之間，境外上市外資股股東與公司董事、監(jiān)事和經(jīng)理之間，境外上市外資股股東與內(nèi)資股股東之間發(fā)生的與公司章程規(guī)定的內(nèi)容以及公司其他事務(wù)有關(guān)的爭(zhēng)議，依照公司章程規(guī)定的解決方式處理。

　　解決前款所述爭(zhēng)議，適用中華人民共和國(guó)法律。

　　第三十條本規(guī)定自發(fā)布之日起施行。

　　《國(guó)務(wù)院證券委員會(huì)關(guān)于推薦境外上市預(yù)選企業(yè)的條件、程序及所需文件的通知》

　　各省、自治區(qū)、直轄市、計(jì)劃單列市人民政府，國(guó)務(wù)院有關(guān)部委及直屬機(jī)構(gòu)：

　　為貫徹國(guó)務(wù)院證券委員會(huì)第六次會(huì)議精神，繼續(xù)搞好以香港市場(chǎng)為重點(diǎn)的境外上市工作。我委根據(jù)《國(guó)務(wù)院關(guān)于股份有限公司境外募集股份及上市的特別規(guī)定》，與國(guó)家計(jì)委、國(guó)家經(jīng)貿(mào)委和國(guó)家體改委等部委對(duì)推薦第四批境外上市預(yù)選企業(yè)的條件、程序等進(jìn)行了研究，現(xiàn)將有關(guān)事項(xiàng)通知你們。你們?cè)谑盏奖就ㄖ?，按要求?月有15日之前向我委推薦1-2家企業(yè)。

　　附件：關(guān)于推薦境外上市預(yù)選企業(yè)的條件、程序及所需文件

　　附件：

　　關(guān)于推薦境外上市預(yù)選企業(yè)的條件、程序及所需文件

　　一、推薦境外上市預(yù)選企業(yè)的條件

　　1.符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策。

　　重點(diǎn)支持符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策的大中型企業(yè)，向能源、交通、原材料等基礎(chǔ)設(shè)施、基礎(chǔ)產(chǎn)業(yè)和高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)及國(guó)家支持的重點(diǎn)技改項(xiàng)目?jī)A斜，適當(dāng)考慮其它行業(yè)。企業(yè)應(yīng)屬于國(guó)家允許外商投資的行業(yè)。

　　2.企業(yè)有發(fā)展?jié)摿?，急需資金。

　　企業(yè)發(fā)行股票所募資金應(yīng)有明確用途，主要用于企業(yè)生產(chǎn)發(fā)展，應(yīng)符合向集約化經(jīng)營(yíng)轉(zhuǎn)變的要求，部分資金也可用于調(diào)整資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)、補(bǔ)充流動(dòng)資金等。原則上企業(yè)應(yīng)具備基本落實(shí)的資金使用計(jì)劃。屬于基建、技改項(xiàng)目建設(shè)的，應(yīng)符合國(guó)家關(guān)于固定資產(chǎn)投資、技術(shù)改造立項(xiàng)的規(guī)定。有經(jīng)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)急需外匯的重大技術(shù)引進(jìn)項(xiàng)目的企業(yè)，可優(yōu)先考慮。

　　3.企業(yè)具有一定規(guī)模和良好的經(jīng)濟(jì)效益。

　　申請(qǐng)企業(yè)應(yīng)有連續(xù)三年的盈利業(yè)績(jī)，同時(shí)考慮到企業(yè)籌資成本、上市后的表現(xiàn)和運(yùn)作的合理性，預(yù)選企業(yè)需要達(dá)到一定規(guī)模：企業(yè)改組后投入上市公司部分的凈資產(chǎn)規(guī)模一般不少于4億元人民幣，經(jīng)評(píng)估或估算后的凈資產(chǎn)稅后利潤(rùn)率達(dá)到10 %

　　以上，稅后凈利潤(rùn)規(guī)模需達(dá)到6000萬(wàn)元以上。募股后國(guó)有股一般應(yīng)占控股地位，對(duì)于國(guó)家政策要求絕對(duì)控股的行業(yè)或企業(yè)，企業(yè)發(fā)行股票后國(guó)有股的比例應(yīng)超過(guò)51%.

　　對(duì)國(guó)家支持發(fā)展的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)項(xiàng)目，境外證券交易所對(duì)業(yè)績(jī)有豁免的，可以不需要連續(xù)三年盈利業(yè)績(jī)。

　　4.對(duì)國(guó)務(wù)院確定的現(xiàn)代企業(yè)制度試點(diǎn)企業(yè)，試點(diǎn)取得明顯進(jìn)展的，同等條件下適當(dāng)優(yōu)先考慮。

　　5.企業(yè)發(fā)行境外上市外資股籌資額預(yù)計(jì)可達(dá)4億元人民幣(折合約5000萬(wàn)美元)以上。

　　6.企業(yè)有一定的創(chuàng)匯能力。

　　創(chuàng)匯水平一般需達(dá)到稅后凈利潤(rùn)的10%，確保上市后分紅派息有可靠的外匯來(lái)源，屬于基礎(chǔ)設(shè)施等行業(yè)的可適當(dāng)放寬，但應(yīng)征得有關(guān)外匯管理部門(mén)的同意。

　　7.企業(yè)有一定的知名度和經(jīng)營(yíng)管理水平。

　　企業(yè)產(chǎn)品市場(chǎng)占有率在國(guó)內(nèi)同行業(yè)中名列前茅，連續(xù)三年比較穩(wěn)定;企業(yè)主要管理人員應(yīng)有較好的專業(yè)水平和管理經(jīng)驗(yàn)，在上市前后能保持基本穩(wěn)定。

　　二、推薦預(yù)選企業(yè)的程序

　　根據(jù)《國(guó)務(wù)院關(guān)于股份有限公司境外募集股份及上市的特別規(guī)定》第二條和第四條的規(guī)定，以及考慮前三批企業(yè)選擇過(guò)程的實(shí)際情況，確定推薦境外上市預(yù)選企業(yè)的程序?yàn)椋?/p>

　　1.申請(qǐng)?jiān)诰惩獍l(fā)行股票并上市的公司，應(yīng)當(dāng)向所在地的省級(jí)人民政府或者向所屬國(guó)務(wù)院有關(guān)企業(yè)主管部門(mén)(直屬機(jī)構(gòu))提出申請(qǐng);

　　2.地方企業(yè)由企業(yè)所在地的省級(jí)人民政府、中央部門(mén)直屬企業(yè)由國(guó)務(wù)院有關(guān)企業(yè)主管部門(mén)(直屬機(jī)構(gòu))以正式文件向國(guó)務(wù)院證券委員會(huì)推薦。省級(jí)人民政府和國(guó)務(wù)院有關(guān)企業(yè)主管部門(mén)可聯(lián)合推薦企業(yè)。推薦文件同時(shí)抄送國(guó)家計(jì)委、國(guó)家經(jīng)貿(mào)委、國(guó)家體改委和中國(guó)證監(jiān)會(huì);

　　3.國(guó)務(wù)院證券委員會(huì)在征求行業(yè)主管部門(mén)的意見(jiàn)，會(huì)同國(guó)家計(jì)委、國(guó)家經(jīng)貿(mào)委、國(guó)家體改委后初步確定預(yù)選企業(yè)，報(bào)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)。

　　4.國(guó)務(wù)院同意后，由國(guó)務(wù)院證券委員會(huì)發(fā)文通知省級(jí)人民政府或者國(guó)務(wù)院企業(yè)主管部門(mén)(直屬機(jī)構(gòu))，企業(yè)開(kāi)始進(jìn)行發(fā)行、上市準(zhǔn)備工作。

　　三、省級(jí)政府或國(guó)務(wù)院有關(guān)企業(yè)主管部門(mén)及國(guó)務(wù)院直屬機(jī)構(gòu)在向國(guó)務(wù)院證券委員會(huì)推薦企業(yè)時(shí)，應(yīng)附送下列文件：

　　1.省級(jí)人民政府或國(guó)務(wù)院有關(guān)企業(yè)主管部門(mén)(直屬機(jī)構(gòu))的推薦文件。

　　省級(jí)人民政府或國(guó)務(wù)院有關(guān)企業(yè)主管部門(mén)根據(jù)國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策或根據(jù)企業(yè)具體情況對(duì)外資比例如果有限制性要求的，應(yīng)在推薦文件中注明其比例限制或發(fā)行額度。

　　2.公司申請(qǐng)文件。

　　3.企業(yè)符合境外發(fā)行股票與上市條件的說(shuō)明材料和有關(guān)文件。說(shuō)明材料中除應(yīng)對(duì)企業(yè)符合條件的情況做出說(shuō)明外，還應(yīng)包括以下內(nèi)容：企業(yè)現(xiàn)狀及發(fā)展前景簡(jiǎn)介，企業(yè)資金需求、籌資計(jì)劃及所募資金主要投向的說(shuō)明，公司改組方案(包括原企業(yè)與改組后公司的結(jié)構(gòu)關(guān)系、改組后公司的股權(quán)結(jié)構(gòu))，外匯來(lái)源、上市地點(diǎn)初步選擇方案等。如所募資金用于投資項(xiàng)目需要經(jīng)國(guó)家批準(zhǔn)的，應(yīng)附有國(guó)家有關(guān)部門(mén)批準(zhǔn)的文件。

　　4.公司前三年經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)及前一會(huì)計(jì)年度的財(cái)務(wù)報(bào)表。如公司改組方案已明確的則可主要說(shuō)明改組后的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)及其財(cái)務(wù)報(bào)表。

　　5.公司當(dāng)年及今后兩年經(jīng)營(yíng)預(yù)測(cè)、利潤(rùn)預(yù)測(cè)及稅后利潤(rùn)預(yù)測(cè)，如公司改組方案已明確的則可主要說(shuō)明改組后的預(yù)測(cè)。

　　6.尚未設(shè)立股份有限公司的，發(fā)起人對(duì)擬投入股份有限公司資產(chǎn)的價(jià)值的估算意見(jiàn)。

　　7.有承銷(xiāo)意愿的證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)對(duì)企業(yè)改組、發(fā)行前景所作的分析報(bào)告。

　　8.公司聯(lián)系部門(mén)、聯(lián)系人、電話、傳真及通訊地址。

　　有些企業(yè)過(guò)去已經(jīng)由省級(jí)人民政府或國(guó)務(wù)院有關(guān)企業(yè)主管部門(mén)(直屬機(jī)構(gòu))由具推薦文件的，今年以來(lái)上報(bào)的文件繼續(xù)有效，不需出具新的推薦文件。但省市或企業(yè)主管部門(mén)只能推薦1-2家企業(yè)。