國(guó)際期貨交易所有哪些

國(guó)際期貨交易所有哪些

　　期貨市場(chǎng)在國(guó)外已經(jīng)發(fā)展很多年，期貨市場(chǎng)也日益成熟，那么目前國(guó)際期貨交易所有哪些?下面學(xué)習(xí)啦網(wǎng)小編告訴你。

　　目前國(guó)際上一些重要的期貨交易所：

　　芝加哥商業(yè)交易所(CME)：芝加哥商業(yè)交易所是美國(guó)最大的期貨交易所，也是世界上第二大買(mǎi)賣(mài)期貨和期貨期權(quán)合約的交易所。芝加哥商業(yè)交易所向投資者提供多項(xiàng)金融和農(nóng)產(chǎn)品交易。自1898年成立以來(lái)，芝加哥商業(yè)交易所持續(xù)提供了一個(gè)擁有風(fēng)險(xiǎn)管理工具的市場(chǎng)，以保護(hù)投資者避免金融產(chǎn)品和有形商品價(jià)格變化所帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)，并使他們有機(jī)會(huì)從交易中獲利。2002年12月，芝加哥商業(yè)交易所控股公司正式在紐約股票交易所上市，芝加哥商業(yè)交易所也由此從會(huì)員制的非營(yíng)利組織轉(zhuǎn)變?yōu)闋I(yíng)利公司。

　　芝加哥期貨交易所(CBOT)：芝加哥期貨交易所是當(dāng)前世界上交易規(guī)模最大、最具代表性的農(nóng)產(chǎn)品交易所，19世紀(jì)初期，芝加哥是美國(guó)最大的谷物集散地，隨著谷物交易的不斷集中和遠(yuǎn)期交易方式的發(fā)展，1848年，由82位谷物交易商發(fā)起組建了芝加哥期貨交易所，該交易所成立后，對(duì)交易規(guī)則不斷加以完善，于1865年用標(biāo)準(zhǔn)的期貨合約取代了遠(yuǎn)期合同，并實(shí)行了保證金制度。芝加哥期貨交易所除廠(chǎng)提供玉米，大豆、小麥等農(nóng)產(chǎn)品期貨交易外，還為中、長(zhǎng)期美國(guó)政府債券、股票指數(shù)、市政債券指數(shù)、黃金和白銀等商品提供期貨交易市場(chǎng)，并提供農(nóng)產(chǎn)品、金融及金屬的期權(quán)交易。芝加哥期貨交易所的玉米、大豆、小麥等品種的期貨價(jià)格，不僅成為美國(guó)農(nóng)業(yè)生產(chǎn)、加上的重要參考價(jià)格，而且成為國(guó)際農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易中的權(quán)威價(jià)格。2006年10月17日，美國(guó)芝加哥城內(nèi)的兩大交易所——芝加哥商業(yè)交易所與芝加哥期貨交易所——正式合并成為芝加哥交易所集團(tuán)，總市值達(dá)到250億美元。

　　紐約商業(yè)交易所(NYMEX)：紐約商業(yè)交易所是美國(guó)第三大期貨交易所，也是世界上最大的實(shí)物商品交易所。該交易所成立于 1872年，坐落于曼哈頓市中心，為能源和金屬提供期貨和期權(quán)交易，其中以能源產(chǎn)品和金屬為主，產(chǎn)生的價(jià)格是全球市場(chǎng)上的基準(zhǔn)價(jià)格。合約通過(guò)芝加哥商業(yè)交易所的GLOBEX電子貿(mào)易系統(tǒng)進(jìn)行交易，通過(guò)紐約商業(yè)期貨交易所的票據(jù)交換所清算。1994年NYMEX和COMEX合并。根據(jù)紐約商品交易所的界定，它的期貨交易分為NYMEX及COMEX兩大分部。 NYMEX負(fù)責(zé)能源、鉑金及鈀金交易，在NYMEX分部，通過(guò)公開(kāi)競(jìng)價(jià)來(lái)進(jìn)行交易的期貨和期權(quán)合約有原油、汽油、燃油、天然氣、電力，有煤、丙烷、鈀的期貨合約，該交易所的歐洲布倫特原油和汽油也是通過(guò)公開(kāi)競(jìng)價(jià)的方式來(lái)交易的。在該交易所上市的還有e-miNY能源期貨、部分輕質(zhì)低硫原油、和天然氣期貨合約。 其余的金屬(包括黃金)歸COMEX負(fù)責(zé)有金、銀、銅、鋁的期貨和期權(quán)合約。COMEX的黃金期貨交易市場(chǎng)為全球最大，它的黃金交易往往可以主導(dǎo)全球金價(jià)的走向，買(mǎi)賣(mài)以期貨及期權(quán)為主，實(shí)際黃金實(shí)物的交收占很少的比例;參與COMEX黃金買(mǎi)賣(mài)以大型的對(duì)沖基金及機(jī)構(gòu)投資者為主，他們的買(mǎi)賣(mài)對(duì)金市產(chǎn)生極大的交易動(dòng)力;龐大的交易量吸引了眾多投機(jī)者加入，整個(gè)黃金期貨交易市場(chǎng)有很高的市場(chǎng)流動(dòng)性。黃金交收成色標(biāo)準(zhǔn)與倫敦相同。COMEX的黃金買(mǎi)賣(mài)早期只有公開(kāi)喊價(jià)，后來(lái)雖然引進(jìn)了電子交易系統(tǒng)，但COMEX并沒(méi)有取消公開(kāi)喊價(jià)，而是把兩種模式混合使用,兩者相加使參與買(mǎi)賣(mài)者差不多可以24小時(shí)在COMEX交易。倫敦與紐約黃金交易市場(chǎng)有密切的互動(dòng)關(guān)系，并衍生出如倫敦現(xiàn)貨金與紐約期貨黃金的掉期交易。 在交易場(chǎng)地關(guān)閉的18個(gè)小時(shí)里，NYMEX分部和COMEX分部的能源和金屬合約可以通過(guò)建立在互聯(lián)網(wǎng)上的NYMEX ACCESS電子交易系統(tǒng)來(lái)進(jìn)行交易。

　　紐約期貨交易所(NYBOT)：紐約期貨交易所成立于1998年，是由紐約棉花交易所(New York Cotton Exchange)和咖啡、糖、可可交易所(Coffee Sugar Cocoa Exchange)合并而來(lái)的。新成立的紐約期貨交易所實(shí)行會(huì)員制，其會(huì)員也都是原來(lái)兩家交易所的會(huì)員，其中棉花會(huì)員450家，咖啡、糖、可可會(huì)員500家。目前，紐約期貨交易所是世界上惟一一家交易棉花期貨和期權(quán)的交易所。紐約期貨交易所的450家棉花會(huì)員分別來(lái)自于五種公司：自營(yíng)商、經(jīng)紀(jì)商、棉商、棉紡廠(chǎng)和棉花合作社。參與棉花期貨交易的涉棉企業(yè)很多，套期保值的比例較高，一般在35%-40%左右。

　　倫敦金屬交易所(LME)：倫敦金屬交易所是世界上最大的有色金屬交易所，倫敦金屬交易所的價(jià)格和庫(kù)存對(duì)世界范圍的有色金屬生產(chǎn)和銷(xiāo)售有著重要的影響。在19世紀(jì)中期，英國(guó)曾是世界上最大的錫和銅的生產(chǎn)國(guó)，同隨著時(shí)間的推移，工業(yè)需求不斷增長(zhǎng)，英國(guó)又迫切地需要從國(guó)外的礦山大量進(jìn)口工業(yè)原料。在當(dāng)時(shí)的條件下，由于穿越大洋運(yùn)送礦砂的貨輪抵達(dá)時(shí)間沒(méi)有規(guī)律，所以金屬的價(jià)格起伏波動(dòng)很大，金屬商人和消費(fèi)者要面對(duì)巨大的風(fēng)險(xiǎn)，1877年、一些金屬交易商人成立了倫敦金屬交易所并建立了規(guī)范化的交易方式。從本世紀(jì)初起，倫敦金屬交易所開(kāi)始公開(kāi)發(fā)布其成交價(jià)格并被廣泛作為世界金屬貿(mào)易的基準(zhǔn)價(jià)格。世界上全部銅生產(chǎn)量的70%是按照倫敦金屬交易所公布的正式牌價(jià)為基準(zhǔn)進(jìn)行貿(mào)易的。

　　倫敦國(guó)際石油交易所(IPE)：倫敦國(guó)際石油交易所是歐洲最重要的能源期貨和期權(quán)的交易場(chǎng)所。它成立于1980年，最初是非營(yíng)利性機(jī)構(gòu)。1981年4月，倫敦國(guó)際石油交易所(IPE)推出重柴油(gasoil)期貨交易，合約規(guī)格為每手100噸，最小變動(dòng)價(jià)位為25美分/噸。重柴油在質(zhì)量標(biāo)準(zhǔn)上與美國(guó)取暖油十分相似。該合約是歐洲第一個(gè)能源期貨合約，上市后比較成功，交易量一直保持穩(wěn)步上升的走勢(shì)。1988年6月23日，IPE推出國(guó)際三種基準(zhǔn)原油之一的布倫特原油期貨合約。IPE布倫特原油期貨合約特別設(shè)計(jì)用以滿(mǎn)足石油工業(yè)對(duì)于國(guó)際原油期貨合約的需求，是一個(gè)高度靈活的規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)及進(jìn)行交易的工具。IPE的布倫特原油期貨合約上市后取得了巨大成功，迅速超過(guò)重柴油(gas oil)期貨成為該交易所最活躍的合約，從而成為國(guó)際原油期貨交易中心之一，而北海布倫特原油期貨價(jià)格也成為了國(guó)際油價(jià)的基準(zhǔn)之一。現(xiàn)在，布倫特原油期貨合約是布倫特原油定價(jià)體系的一部分，包括現(xiàn)貨及遠(yuǎn)期合約市場(chǎng)。該價(jià)格體系涵蓋了世界原油交易量的65%。2000年4月，IPE完成了改制，成為了一家營(yíng)利性公司。2001年6月，IPE被洲際交易所(Intercontinental Exchange，Inc.)收購(gòu)，成為這家按照美國(guó)東部特拉華州(Delaware)法律成立的公司的全資子公司。

　　新加坡國(guó)際金融交易所(SIMEX)：新加坡國(guó)際金融交易所成立于1984年，是亞洲第一家金融期貨交易所。SIMEX是一家國(guó)際性的交易所，SIMEX的交易品種涉及期貨和期權(quán)合約、利率、貨幣、股指、能源和黃金等交易。 1986年，新加坡國(guó)際金融交易所搶在日本之前推出日經(jīng)225指數(shù)期貨，成為國(guó)際金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行日經(jīng)225股指交易的主要場(chǎng)所，開(kāi)創(chuàng)了以別國(guó)股指為期貨交易標(biāo)的物的先例。1989年，新加坡國(guó)際金融交易所成為亞洲第一家能源期貨交易市場(chǎng)。它還與包括東京國(guó)際金融期貨交易所、倫敦國(guó)際金融期貨期權(quán)交易所在內(nèi)的世界有影響的交易所建立了合作關(guān)系。新加坡國(guó)際金融交易所80%的交易客戶(hù)來(lái)自美國(guó)、歐洲、日本和其他國(guó)家。從產(chǎn)品和業(yè)務(wù)范圍的角度看，它已涵蓋北美及歐洲市場(chǎng)。新加坡國(guó)際金融交易所有35個(gè)清算會(huì)員(Clearing member，即SIMEX的股東)，一個(gè)清算會(huì)員應(yīng)擁有1股股票和3個(gè)交易席位。除了這35個(gè)清算會(huì)員之外，SIMEX還有472個(gè)非清算會(huì)員機(jī)構(gòu)交易席位和147個(gè)非清算會(huì)員個(gè)人交易席位。

　　韓國(guó)期貨交易所(KOFEX)：韓國(guó)期貨交易所于1999年2月在釜山成立，當(dāng)年就推出了美元期貨及期權(quán)、CD利率期貨、國(guó)債期貨、黃金期貨。但是，早在1996年5月3日，韓國(guó)證券交易所就推出了KOSPI200指數(shù)期貨交易，1997年6月又推出了KOSPI200指數(shù)期權(quán)交易。于是，股指期貨、期權(quán)與其它金融期貨品種的上市地點(diǎn)分隔開(kāi)來(lái)。在經(jīng)歷了一番股指期貨、期權(quán)合約到底應(yīng)放在證券交易所還是期貨交易所的爭(zhēng)論之后，KOSPI200指數(shù)期貨、期權(quán)交易終于從證券交易所轉(zhuǎn)移到KOFEX。KOSPI200股指期權(quán)合約是整個(gè)韓國(guó)期貨、期權(quán)市場(chǎng)的核心產(chǎn)品。2000年，憑借著KOSPI200合約142%的交易量增長(zhǎng)，韓國(guó)交易所首次擠入前五強(qiáng)，也就是這個(gè)合約一直蟬聯(lián)交易量第一名，使得韓國(guó)交易所在全球交易所排名中也連續(xù)四年位居首位。2005年1月19日韓國(guó)已有的三家交易所——韓國(guó)證券交易所、創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)(Kosdaq)以及期貨交易所合并成為一個(gè)韓國(guó)證券期貨交易所(KRX)，總部設(shè)在期貨交易所所在地釜山。KRX是一個(gè)綜合性金融市場(chǎng)。交易品種包括股票、債券(國(guó)債、企業(yè)債、可轉(zhuǎn)換債券等)、股指期貨、股指期權(quán)、單個(gè)股票期權(quán)、各種基金及投資信托、外匯期貨、利率期貨和黃金期貨等。

　　香港期貨交易所(HKFE)：香港期貨交易所于1976年成立，是亞太區(qū)內(nèi)主要的衍生產(chǎn)品交易所。期交所提供一個(gè)高效率且多元化的市場(chǎng)，讓投資者可透過(guò)逾130家交易所參與者(許多為國(guó)際金融機(jī)構(gòu)的聯(lián)系機(jī)構(gòu))買(mǎi)賣(mài)期貨及期權(quán)合約，包括股票指數(shù)、股票及利率期貨及期權(quán)產(chǎn)品。 2000年3月6日，香港聯(lián)合交易所有限公司(聯(lián)交所)與香港期貨交易所有限公司(期交所)實(shí)行股份化并與香港中央結(jié)算有限公司(香港結(jié)算)合并成為香港交易所(HKEX)擁有。
　　東京工業(yè)品交易所(TOCOM)：京工業(yè)品交易所又稱(chēng)東京商品交易所，于1984年11月1日在東京建立。其前身為成立于1951年的東京紡織品交易所、成立于1952年的東京橡膠交易所和成立于1982年的東京黃金交易所，上述三家交易所于1984年11月1日合并后改為現(xiàn)名。 該所是日本唯一的一家綜合商品交易所，主要進(jìn)行期貨交易，并負(fù)責(zé)管理在日本進(jìn)行的所有商品的期貨及期權(quán)交易。該所經(jīng)營(yíng)的期貨合約的范圍很廣，是世界上為數(shù)不多的交易多種貴金屬的期貨交易所。交易所對(duì)棉紗、毛線(xiàn)和橡膠等商品采用集體拍板定價(jià)制進(jìn)行交易，對(duì)貴金屬則采用電腦系統(tǒng)進(jìn)行交易。該所以貴金屬交易為中心，同時(shí)近年來(lái)大力發(fā)展石油，汽油，氣石油等能源類(lèi)商品，1985年后，即成立后的第二年就成為日本最大的商品交易所，當(dāng)年的交易量占日本全國(guó)的商品交易所交易總量的45%以上。東京工業(yè)品交易所是按照1950年頒布的《日本商品交易所法》建立起來(lái)的一個(gè)非贏利性會(huì)員制組織。 東京工業(yè)品交易所已成為全球最有影響力的期貨交易所之一，作為一個(gè)品種完善的綜合性商品交易所，東京工業(yè)品交易所是目前世界上最大的鉑金和橡膠交易所，且其黃金和汽油的交易量位居世界第二位，僅次于美國(guó)的紐約商品交易所。